Minimnya sentimen positif di awal pekan ini tidak diimbangi oleh meningkatnya sentimen negatif dari dalam dan luar negeri, mendorong IHSG sulit menguat ke target 2,256. Penurunan harga komoditi minyak ke level 63/barel (inventory crude oil AS meningkat 5.5 juta barel) memberikan momentum negatif kepada saham komoditi (pertambangan, logam dan perkebunan) hari ini. Kondisi teknikal IHSG yang overbought setelah menguat 4 hari berturut-turut hingga hari Selasa (28/07) dan mahalnya valuasi sejumlah saham unggulan, ikut membebani kinerja IHSG. Sementara faktor regional yang negatif, berkat kondisi teknikal overbought, laporan ekonomi AS (Consumer Confidence, Durable Goods Orders) meredam optimisme terhadap spekulasi pemulihan ekonomi global, rilisan earning dan Asia, mahalnya valuasi indeks saham MSCI Asia Pasific (Price/Earning 24.7x). Sementara IHSG masih mendapatkan support dari rupiah yang masih stabil dibawah level 10,000 per dolar, spekulasi penurunan suku bunga BI pekan depan dari perkiraan rendahnya inflasi bulan Juli dibandingkan Juni, GDP Q2 RI akan tercatat diatas perkiraan pasar (+3.7% y/y), dan earnings H1 2009 emiten lokal, seharusnya masih menopang kinerja saham perbankan, property, farmasi, infrastruktur dan aneka industri.
Stock Picks: Average last 5 week +37.51%. Target 10-20%, Risk < -10%.
Hold Buy: BUMI, ANTM ,INCO, TINS, WIKA, BMRI, BBKP, PGAS, MEDC, META, INKP, KIJA
Stock Picks:
BUMI hold target Rp 4150
FPNI buy target Rp 290
Global Outlook
Potensi penurunan indeks regional dan Wall Street masih terbuka, setelah kondisi teknikal menunjukkan pola reversal, diikuti minimnya isu positif dan meningkatnya sejumlah sentimen negatif yang ikut membebani kinerja indeks saham global (MSCI World Index) yang telah menguat 54% dari level terendah di bulan Maret hingga awal pekan ini. Penurunan harga komoditi (indeks Reuters CRB anjlok 9.4% dalam 2 hari terakhir), lemahnya earnings Jiangxi Copper Co, China Cosco Holdings, ConocoPhillips, lebih rendah dari perkiraan Durable Goods Orders AS (spekulasi GDP Q2 AS mengalami pertumbuhan kontraksi yang lebih besar dari perkiraan), Goldman Sachs memangkas rating Morgan Stanley, penerbitan 5 & 7 tahun Treasury senilai US$ 56 miliar, mendorong investor memburu kembali dolar AS sebagai safe haven, dibandingkan saham dan komoditi. Meski sentimen, fundamental (earnings), teknikal secara keseluruhan masih positif, dapat membatasi efek negatif hari ini.
Technical Analysis:
IHSG mendapatkan signal negatif dari pola candle hanging man (low reliability reversal), meski masih berada dalam uptrenc channel dan pola ascending channel major yang seharusnya membatasi efek negatif hari ini, selama ditutup diatas downward channel 2,202 dalam 2 hari berturut-turut, untuk target 2,256/2,300 (maksimal wave iii). Indikator ADX trending up, stochastic overbought, MACD bullish, seharusnya mendukung perkiraan konsolidasi dalam fase bullish yang ovebought. Hitungan Elliot Wave menunjukkan proses wave minor iii (perkiraan peak di 2,256) formasi i-v dalam impulse wave 5 - siklus subwave intermediate 4 / B.
Resistance: 2296.12/2270.51/2259.33/2248.16. PP 2219.29
Support : 2208.11/2196.94/2182.50/2168.06
(Perkiraan Range hari Ini 2200 - 2,256)
Technical Analysis
EUR-USD
(-60p) Euro telah menembus berkat pola channel dan pola candle two crows menunjukkan potensi penurunan lebih lanjut, didukung oleh indikator ADX naik, stochastic crossing up dan MACD bullish, seharusnya masih mendukung perkiraan kenaikan hari ini. Support berada di 1.4071 (20-day MA)/1.4143 (lower channel), Resistance berada di 1.4200/1.4305. Euro berada wave proses iv dalam wave 3 zig zag, untuk target $ 1.4330, selama tidak mencapai dibawah 1.4020. Hold buy 1.4070 target 1.4200, buy 1.3960 target 1.4200 stop 60p, buy break 1.4080 target 1.4200. sell 1.4270 & 1.4330 target 1.4150 buy break 1.4350 target 1.45.
USD-JPY
USDJPY masih berada dalam pola bearish uptrend channel di daily chart, meski kenaikan teratas di upper channel 95.31, bilamana ditutup diatas level tersebut akan memutarbalikan trend menjadi netral target 95.85/ (61.8 FE)/96.70. Indikator ADX rebound, stochastic crossup, MACD bearish, seharusnya mendukung peluang kenaikan terbatas selama gagal ditutup diatas 95.30. Resistance berada di 95.60, support di 94.00. Hold Buy 94.00 target 95.50 stop 100p. Sell 95.60 target 93.00. buy 93.50 & Buy 92.60 stop 89.80 target 95.60. Sell 96.70 target 95.00.
GBP-USD
GBP masih berada dalam uptrend channel dalam pola ascening triangle, pola congestion, diikuti indikator ADX menurun, stochastic crossing up dan MACD berada di teritorial bullish, mendukung potensi penurunan terbatas selama tidak ditutup dibawah 1.6325 (lower channel). Hold Buy 1.6380 target 1.6550. sell 1.6570 target 1.6320, buy 1.6100, Sell 1.6660 target 1.6350. Buy 1.6300 target 1.6550 syop dibawah 1.6250. Sell break 1.6260 target 1.6100 stop 100p. Buy break 1.6675 target 1.6840.
AUD-USD
AUD berada dalam pola uptrend channel minor dalam downtrend channel, meski pola congestion menunjukkan potensi technical rebound terbatas, diikuti ADX koreksi, stochastic overbought, MACD masih bullish, mendukung potensi kenaikan 0.8350, selama di bawah 0.7865. Resistance di 0.8258, support di 0.8000. Buy 0.7950 & buy 7870 target 0.8100, sell 0.8300 target 0.8000 & sell 0.8350 stop 0.8400. sell break 0.8090 target 0.7950. Buy 0.8130 target 0.8300 stop 0.8060.
Laporan Pasar
Nikkei Futures Kontrak September (SSIU9)
Di chart daily, indeks menunjukkan formasi double top meski indeks berada dalam uptrend channel, diikuti pola candle menunjukkan side-by side. Sementara sejumlah indikator masih mendukung potensi kenaikan, ADX trending up, stochastic dan MACD bullish, seharusnya mendukung potensi kenaikan terbatas. Resistance di 10195 (upper channel)/10443). Support 9945 (former resitance) /9729 (61.8% FR). Perkiraan range hari ini 9900-10200. Rekomendasi Sell 10185 & 10400 target 9700 stp 100p. Buy 9900 target 10200 stop 100p, Buy 9740 target 10000 stop 50p, sell break 9830 target 9500.
Kospi Futures Kontrak September (KSU9)
Dalam chart daily, indeks masih berada dalam pola uptrend channel dan membentuk pola broadening bullish, meski menunjukkan pola bearish harami. Kondisi stochastic overbought, MACD bullish dan ADX trending up, seharusnya masih mendukung potensi kenaikan terbatas. Resistance berada di 199.30/200.75/202.50. Support di 197.30/195.80. Rekomendasi Sell break 197.00 & 193.00 target 190.00 stop 100p, buy 190.00 target 195.00, buy 185.50 target 183.00 stop 100p. Sell 200.70 & 202.50 target 195.00 stop 100p Chart KSU9 Daily
Hang Seng Futures Kontrak Juli (HSIN9)
Dalam chart daily, indeks berada dalam pola uptrend channel dalam formasi bullish broadening ,meski menunjukkan pola candle bearish harami dengan spike low, ADX meningkat, stochastic crossup, MACD bullish seharusnya membatasi potensi kenaikan. Resistance di 20,520/20660/20867 (161.8 FR). Support 20200/19750. Menurut hitungan Elliot wave indeks menunjukkan wave v extended dalam subwave motive (3) cycle B. Rekomendasi : Sell break 20000 target 19760 (or closing) stop 100 p. Buy break 20300 target 20600. Buy 19.760 target 19500. buy break 20690 target 20950. buy break 20950 target 21500 stop 100p, sell 20650 & 20860 target 20250 (-100p+190p+450p)
www.strategydesk.co.id
www.universalbroker.co.id (code TF)
www.harumdanaberjangka.co.id
No comments:
Post a Comment